Samsung ve SK hynix gibi önde gelen bellek tedarikçilerinin, potansiyel bir aşırı arz riskini göz önünde bulundurarak DRAM planlarında temkinli bir yaklaşım izlemeyi düşündüğü bildiriliyor. Sektördeki uzmanlar, mevcut yoğun talebin kalıcı olmayabileceğinden ve bu durumun gelecekteki genişleme stratejilerini olumsuz etkileyebileceğinden endişe duyuyor.
Samsung, 2028'e Kadar DRAM Süper Döngüsünün Sona Ermesini Bekliyor, Bu Nedenle Yatırımlarda Temkinli Davranıyor
Her geçen çeyrekte artan DRAM sıkıntıları, sözleşme fiyatlarındaki şok edici ve üç haneli artışlarla açıkça görülüyor. SK hynix ve Samsung gibi üreticiler şu anda benzeri görülmemiş bir talepten faydalanırken, üretim kapasitelerini artırma konusunda da dikkatli davranıyor. Yapılan bir habere göre, Samsung bellek sıkıntılarının 2028 yılına kadar sona ereceğini öngörüyor. Bu beklentiyle, genişleme planlarına aşırı yatırım yapmamak adına mevcut talep tahminleriyle uyumlu hareket ediyor.
Bellek tedarikçilerinin, bir sonraki DRAM talebi 'durgunluğuna' girme endişesi taşıdığı belirtiliyor. Bu durum, üretim tesislerini genişletme konusundaki mevcut kaygıları artırıyor. İşletme perspektifinden bakıldığında, Samsung ve SK hynix geçmişte COVID-19 sonrası dönemde DRAM talebinde bir yavaşlama yaşadı. O dönemde bilgisayar sektörü yeni ürün alımlarında büyük bir ivme göremedi ve kurumsal talep de yavaştı. Bu durum, Koreli tedarikçiler için günümüze kadar aşılması zor bir aşırı arza yol açmıştı.
Şu an için, müşteriler HBM ve DRAM kapasitesi talebini sürdürdükleri ve yeni üretim hatları eklenmeden bu talebi karşılamak zor olduğu için, tedarikçilerin genişleme planlarında herhangi bir değişiklik yapması beklenmiyor. Ancak, altyapı talebi yavaşladığında veya istikrarlı hale geldiğinde, bellek tedarikçilerinin üretim seviyelerini yeniden ayarlamaları gerekecek. Bu nedenle, herhangi bir aşırı taahhüt, onlar için sorunlara yol açabilir. SK hynix daha önce de üretim kapasitesini genişletme konusunda 'temkinli' olacağını belirtmişti.
Bellek sıkıntılarının çözülmesinin tek yolu, altyapı talebinin yakın zamanda yavaşlamayacağı göz önüne alındığında, tedarikçilerin çıktı kapasitelerini artırmasıdır. Fiyatların ne zaman normale dönebileceğine dair belirli bir zaman çizelgesi olmasa da, birçok haber DRAM ve tüketici ürün fiyatlarındaki mevcut trendin 'yeni normal' olduğunu gösteriyor.
